С 1866 по 1870 год изучал математику и астрономию в Венском университете, но окончил его только в 1884 году. Уже к 1870 году был ассистентом в университетской обсерватории, а со следующего года — в обсерватории в Женеве. В 1872 году стал директором австро-венгерской морской обсерватории в Поле (ныне город Пула в Хорватии). Работая там, он 18 марта 1874 года открыл свой первый астероид (136) Австрия. В 1880—1919 годах работал в новой Венской обсерватории. В 1899, 1902, 1908 годах публиковал свои звёздные каталоги.
Всего Пализа в период с 1874 по 1923 год открыл 122 астероида. В его честь назван астероид (914) Пализана и кратер на Луне.
